QNB Finansinvest Blog

1095 seviyesinin aşağı yönde geçilmesiyle satış baskısı artarken, endeksin global piyasalara görece olarak negatif ayrıştığını söyleyebiliriz. 1078 sonraki destek konumunda takip edilecektir.

Dolar kuru 7.40 seviyesinin üzerine çıkarak yeni bir tarihi zirve test ederken, 10 yıllık tahvilin bileşik faizi de %14.58 düzeyine yükseldi. EUR/USD paritesi ABD verilerinin ardından 1.18 civarında tutunma çabasında.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

• Financial Times’ın haberine göre Beyaz Saray, AstraZeneca (AZN) ve Oxford Üniversitesi tarafından geliştirilen Kovid-19 aşı adayını yakından takip etmekte. Haber, FDA’nın potansiyel aşı tedavisi için acil kullanım izni vermesini de içermekte.

• Pearson (PSO), eski Walt Disney (DIS) yöneticisi Andy Bird'ü bir sonraki icra kurulu başkanı olarak atadı. 19 Ekim'de eğitim yayıncısında işi başlayacak olan Bird, 2018 yılına kadar Walt Disney International'da başkanlık yaptı ve şirketin tüketici dijital işinin kurulmasına yardımcı oldu.

• Blackstone (BX), Japon Takeda Pharmaceutical'ın tüketici sağlık hizmetleri işini yaklaşık 2.3 milyar dolara satın almak için bir anlaşma yaptı. Geçen hafta iki şirketin anlaşmaya yakın olduğu bildirilmişti.

• Reuters raporuna göre havayolu şirketi American Airlines (AAL), koronavirüsü öldüren yeni bir yüzey kaplaması kullanmak için bugün Çevre Koruma Ajansı onayı alacak. EPA yetkilileri Reuters'a kaplamanın virüsleri ve bakterileri iki saat içinde etkisiz hale getirdiğini ve yedi güne kadar etkili olduğunu söyledi.

• Microsoft (MSFT), Apple'ın (AAPL) Fortnite'ın yaratıcısı Epic Games'e yönelik eylemlerinin tüm video oyunu endüstrisine zarar vereceğini açıkladı. Apple, ödeme kurallarını ihlal ettiği için Epic'in oyunlarını uygulama mağazasından kaldırdı.

• The Wall Street Journal’a göre Facebook Pazarlama Direktörü Antonio Lucio, sosyal medya devini 18 Eylül'de bırakacak. Lucio, 2018'de HP Inc.'den (HPQ) Facebook'a katılmıştı.

• Sanat ve el sanatları perakendecisi Michaels Cos. (MIK), 1 Eylül'den itibaren yeni finans müdürü olarak Michael Diamond'ı işe aldı. Diamond, en son Pizza Hut’ın ABD biriminin CFO'su olduğu restoran işletmecisi Yum Brands'ta (YUM) yönetici olarak görev yapmıştı.

• Moderna (MRNA), 30,000 hastalık Kovid-19 aşı denemesinin son aşaması için kayıt seviyelerinin %40 eşiğini geçtiğini söyledi. İlaç üreticisi araştırmaya geçen ay başladı ve Eylül ayında kayıt işleminin tamamlanmasını bekliyor.

• Delta Air Lines (DAL) bu kış 50 uluslararası uçuşu programına geri getirecek. Seattle'dan Tokyo, Seul, Pekin ve Şanghay'a giden rotaları içeren bu uçuşlar, Kovid-19 salgını nedeniyle askıya alınmıştı.

• Citi, görsel paylaşım platformu Pinterest’in (PINS) hisse görünümünü “al”dan “nötr”e düşürdü.  Twitter’ın (TWTR) hisse görünümünü “nötr” ve Snap’in (SNAP) hisse görünümünü “sat” olarak korudu. Citi, sosyal medya şirketleri için üst düzey büyüme beklentilerinin çok yüksek olduğunu belirtti.

• Bank of America Securities, ağır ekipman üreticisi Deere’in (DE) hisse görünümünü çeyreklik raporda beklenenden daha yüksek kazanç açıklaması sonrası "nötr"den "al"a yükseltti. Banka, şirketin kazanç ivmesinin gelecek yıla doğru arttığını ve kısmen tarım işindeki artan marjlarla desteklendiğini söyledi.

Avrupa Piyasaları

• Almanya ekonomik üretim verilerinin beklenenden daha az gerilemesi ve ABD-Çin ticaret anlaşmasıyla ilgili iyimserliklerin yenilenmesiyle beraber Avrupa hisse senetleri günü yükselişle tamamladı. Önde gelen endekslerden DAX 2,36%, FTSE 1,71% ve CAC 40 2,28% yükseldi.

• Teknoloji şirketi Aveva Group (AVV), özel bir endüstriyel yazılım üretici OSIsofu’u 5 milyar USD karşılığında satın aldığını açıkladıktan sonra 3,2% değer kazandı.

• Fransız LVMH Louis Vuittlon (MC) ABD’li mücevher zinciri Tiffany ile 16,2 milyar USD değerindeki birleşmesini tamamlamak için 3 aylık ek süre daha olacağını açıklamasının ardından 1,1% yükseldi.

• İsveç ve Danimarka merkezli SAS AB (SAS) havayolları hisseleri, salgın etkilerine karşılık Kasım ayına kadar 14 milyar İsveç kronu sermaye artırımı yapacağını açıklamasının ardından 8,9% sıçradı.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Yunanistan gerginliği ve kurdaki yükseliş BIST’te realizasyonlara neden oldu. Güne olumlu başlangıç yapan BIST 100 Endeksi 1118 seviyesine yükseldi. Endeks bu seviyede kâr satışları ile karşılaşırken, 1107-1118 sıkışma bandının altına yöneldi. Teknik olarak endeksin 1095 desteğinin üzerinde kalması önemli.

EUR/USD 1,18 destek olarak öne çıkarken, bu seviyenin üzerinde kalma çabası gösteriyor. Paritede 1,1910 direnç olarak geçerli. 1,18’in altında 1,1730 ikincil destek olarak izlenebilir. TL bazı gelişmekte olan ülke para birimlerinin gerisinde hareket ediyor. Dolar kurunda ise 7,28 destek, 7,40 tarihi zirve ise direnç olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Yurtdışı borsalar alıcılı bir seyir izlerken, kurdaki artış BIST 100 Endeksi’nde yükselişi çabasını sınırladı. Banka hisselerindeki geri çekilme endekste aşağı yönlü baskıya neden oldu. Teknik olarak endekste 1107’nin altında 1095 destek konumunda iken, 1120 direnç olarak izlenebilir.

EUR/USD 1,18 desteğine yakın bir seyir izlerken, bu seviyenin üzerinde kalma çabası gösterdi. Paritede 1,1910 direnç olarak geçerli. TL, gelişmekte olan ülke para birimlerinin gerisinde hareket etti. Dolar kurunda 7,29 destek, 7,40 direnç olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

• Koronavirüs tedavisine yönelik beklentilerin yatırımcıları riskli varlıklara yönlendirmesi ve yıllık Jackson Hole toplantısında gelecek pozitif açıklamalara dair beklentiler ABD endekslerinde pozitif kapanışları beraberinde getirdi. Dow Jones 0,69%, S&P 500 0,34% ve Nasdaq 0,42% yükselişle günü kapattı.

• Ağır ekipman üreticisi Deere (DE), son çeyrek hisse başına 1.26 dolar olan konsensüs tahminlerinin çok üzerinde hisse başına 2.57 dolar kar açıkladı. Şirket gelirleri ise Wall Street tahminlerinin çok üzerinde gerçekleşti. Covid-19 pandemi belirsizliği devam etmesine rağmen şirket yıllık görünümünü yükselttiğini açıkladı.

• Atletik ayakkabı ve konfeksiyon perakendecisi Foot Locker (FL) son çeyrek hisse başına 0.57 dolar olan konsensüs tahminlerini geçerek hisse başına 0.71 dolar kar açıkladığını duyurdu. Şirket satışları ise %18.6 artarak beklentilerin üzerinde gerçekleştiği duyuruldu.

• Aksesuar ve ayakkabı perakendecisi The Buckle (BKE) ikinci çeyrek hisse başına tahminlerin 0.06 dolar üzerinde 0.71 dolar kar açıkladı. Şirket gelirleri de tahminlerin üzerinde gerçekleşti. Şirket yetkilileri tarafından yapılan açıklamada Covid-19 pandemisi ile birlikte mağazalarının kapanması sonucu zarar ettiklerini fakat online satışlarının iki katına çıkması son çeyrek şirket karlılığını artırdığını belirtti.

• General Electric (GE), CEO’su Larry Culp’un sözleşmesini 2024 tarihine kadar uzattığını duyurdu.

• ViacomCBS (VIAC), Wall Street Journal haberine göre şirket gelecek yıl düzenlenecek bir müsabaka için 30 saniyelik bir reklam için 5.5 Milyon dolar istediğini açıkladı. Açıklamanın devamında reklam verecek olan şirketin eğer müsabaka oynanmazsa taahhütlerinden bir çıkış yolu istediklerini belirtti.

• Pfizer (PFE), BioNTech (BNTX) partner iki şirket aşı çalışmaları sonucunda güzel sonuçların alındığını ve Ekim ayına kadar hazır olabileceğini açıkladı. Açıklamanın devamında ise yapılan testlerde aşıların bağışıklık tepkisi verdiği vurgulandı.

• Ross Stores (ROST) gelir rakamlarının Wall Street analistlerinin beklentilerinden iyi olmasına rağmen, Covid-19 pandemisi ile birlikte mağaza kapanışları nedeniyle satış rakamlarında %33 düşüş yaşandığını bildirdi. Şirket, mağazalarını Mayıs ayında tekrar açmaya başladığını ve satış rakamlarının beklenenden daha iyi olmasına rağmen tükenen stokların şirket gelirlerini olumsuz etkilediği belirtildi.

• Tesla (TSLA), Perşembe günü ilk kez 2.000 dolar seviyelerini test etti. Otomobil üreticisinin hisseleri Ağustos ayında %40 değer kazandı ve bu yıl neredeyse beş katına çıktı. Tesla’nın (TSLA) 1’e 5 hisse bölünmesi ise 31 Ağustos’ta başlayacağı belirtildi.

• İlaç üreticisi Sorrento Therapeutics (SRNE), gen kodlu tedavi şirketi SmartPharm’ı 19.4 Milyon dolara satın aldığını duyurdu. Şirket, satın alma işlemi ile ilgili satın alınan şirketin Covid-19 tedavileri ve gen kodlu terapötik antikorlardan oluşan bir hat oluşturmalarına yardımcı olacağını belirtti.

• Keysight Technologies (KEYS) son çeyrek hisse başına 0.83 dolar olan konsensüs tahminlerini geçerek hisse başına 1.19 dolar kar açıkladı. Gelirlerinde Wall Street tahminlerinin üzerinde geldiği belirtildi. Şirket ayrıca yıl sonu için iyimser bir görünüm yayınladı.

• Tüketici Malı Koruma Birliği TD Bank’ı (TD) kredili mevduat kayıt uygulamaları nedeniyle 122 Milyon dolar para cezasına çaptırdı. Yapılan açıklamada bankanın tüketicilerden onayları olmadan ATM ve banka kartı işlemleri için kredi limitini aşan ücretler talep ettiğini duyurdu.

Avrupa Piyasaları

• Euro bölgesindeki toparlanmanın durduğuna işaret eden ekonomik veriler ve kıtada koronavirüs vaka sayılarında devam eden artış ile beraber endeksler haftayı negatif kapattı. Avrupa’nın önde gelen endekslerinden DAX, FTSE 100 ve CAC 40 sırasıyla 0,34%, 0,19% ve 0,30% düşüşle kapandı.

• Financial Times tarafından yapılan habere göre, Trump yönetimi Covid-19 aşı geliştirme çalışmaları yapan AstraZeneca Plc (AZN) şirketini izleme başladı. Bu haber sonrası şirket ihsseleri 2,1% yükseldi.

• Dünyanın en büyük insan plazmasına dayalı tedavi üretim şirketlerinden biri olan İspanyol Grifols SA (GRF) şirketi virüs tedavisinin bulunmasına dair artan beklentilerle beraber 3% yükseldi.

• İngiliz telekom şirketi BT Group (BT), yönetim kurulunun şirketi rakiplerin ve satın alma şirketlerinin devralma yaklaşımlarına karşı savunmaya hazırlandığına dair çıkan bir medya haberi sonrasında 4,3% sıçradı.

• İngiltere hükümetinin Fransa’dan gelen yolculara kendilerinde virüs olmadığını veya hasta kişilerle 14 gündür temas etmediklerine dair teyit vermelerini istemesinin ardından Air France (AIRF) hisseleri 0,4% ve British Airways’in sahibi olan IAG hisseleri 0,5% geriledi.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Haftaya hafif alıcılı başlayan BIST 100 Endeksi devam eden işlemlerde 1120 direnç  seviyesine doğru yöneldi. Avrupa borsaları %2’ye varan ve üzerinde değer kazanırken, kurdaki yukarı yönlü hareket  endeksteki yükseliş çabasını sınırlıyor. Teknik olarak endekste 1107 destek konumunda iken, 1120 ara direncinin aşılması halinde 1130 ana direnç olarak izlenebilir.

EUR/USD 1,18 desteğine yakın bir seyir izlerken, bu seviyenin üzerinde kalma çabası gösteriyor. Paritede 1,1910 direnç olarak geçerli. TL, gelişmekte olan ülke para birimlerinin gerisinde hareket ediyor. Dolar kurunda 7,40 direnç olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Cumhurbaşkanı Erdoğan’ın açıklamaları öncesinde 1140’ın üzerini test eden BIST 100 Endeksi, açıklamalar sonrası kâr satışları ile karşılaştı. Buna paralel 1120 desteğinin altına geri çekilen endekste bu seviye direnç haline geldi. 1120’nin altında 1107 seviyesi öne çıkıyor.

EUR/USD 1,18-1,1910 bandını aşağı kırdı. 1,18 direnç konumunda iken, 1,17 desteğinin üzerinde kalması önemli. Sabah saatlerinde 7,21’in altına yönelen USD/TL, açıklamaları ardından yükseliş gösterdi. Kurda 7,26 destek, 7,40 direnç olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Finansinvest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.